Le Japon réduit sa taxe sur les cryptomonnaies de 55 % à 20 % et reclassifie les actifs numériques

Le Japon reclassifie les cryptomonnaies comme un produit financier réglementé

Le parlement japonais a adopté des amendements à la loi sur les instruments financiers et les échanges (FIEA) qui reclassifient les cryptomonnaies comme des produits financiers. La Chambre des conseillers a approuvé la mesure lors d'une session plénière mercredi. Ce changement déplace les actifs numériques tels que Bitcoin et Ethereum hors de la loi sur les services de paiement, qui depuis 2017 les traitait principalement comme des méthodes de paiement. Cela les place dans la même catégorie juridique que les actions, les obligations et les fonds d'investissement. La réforme est le changement le plus large des règles sur les cryptomonnaies au Japon depuis l'entrée en vigueur du cadre de 2017.

La réforme met fin à des années de taux d'imposition élevés sur les cryptomonnaies

Depuis des années, le Japon appliquait l'un des régimes fiscaux sur les cryptomonnaies les plus lourds parmi les grandes économies. Les gains étaient considérés comme des revenus divers et imposés à des taux progressifs atteignant environ 55 %. Les investisseurs particuliers faisaient face à des taux marginaux bien supérieurs à ceux appliqués aux actions. Les groupes industriels soutenaient depuis longtemps que ce fardeau poussait les traders et les startups à l'étranger. La nouvelle loi répond à cette pression en alignant la fiscalité des cryptomonnaies sur celle des actions cotées.

Le taux d'imposition maximal sur les cryptomonnaies tombe à 20 pour cent

Dans le nouveau cadre, les gains en cryptomonnaies sont soumis à un taux fixe de 20 %, correspondant à l'imposition des bénéfices boursiers. Le projet de loi permet également aux investisseurs de reporter les pertes sur trois ans, un avantage déjà disponible pour les traders de valeurs mobilières. La taxe fixe doit entrer en vigueur en 2028. La reclassification elle-même devrait s'appliquer à partir de l'exercice 2027, environ un an après son adoption.

Les opérateurs non enregistrés font face à des pénalités plus sévères

Les amendements renforcent les règles pour les participants au marché. Les opérateurs non enregistrés risquent désormais jusqu'à 10 ans de prison, contre trois ans auparavant. Les amendes maximales passent de 3 millions de yens à 10 millions de yens, soit environ 18 500 $ à 61 600 $. Le projet de loi introduit également des interdictions de délit d'initié pour les cryptomonnaies et exige des émetteurs de jetons qu'ils déposent des déclarations annuelles. Ces dispositions reflètent les obligations de déclaration imposées depuis longtemps aux entreprises cotées.

Le Bitcoin se négocie près de 64 600 $ au moment de la publication

Le Bitcoin se négociait à 64 618 $ au moment de la publication, en hausse d'environ 3 % au cours des 24 dernières heures (CoinPaprika, 15 juillet 2026). Sa valeur marchande était d'environ 1,30 trillion de dollars, soit environ 49 % en dessous du record qu'il avait atteint en octobre 2025. Le volume de transactions sur 24 heures du Bitcoin a atteint environ 26,7 milliards de dollars (CoinPaprika, 15 juillet 2026). La reclassification s'applique aux principaux jetons, y compris Bitcoin, Ethereum et XRP, qui relèvent désormais du cadre réglementaire des valeurs mobilières du Japon.

Les changements préparent le terrain pour les ETF de cryptomonnaies japonais

Le nouveau statut prépare également le terrain pour les fonds négociés en bourse (ETF) de cryptomonnaies. Le Japan Exchange Group prévoit de cibler ses premières cotations d'ETF de cryptomonnaies dès 2027. La Bourse de Tokyo s'attend à ce que le trading d'ETF de cryptomonnaies commence dès cette année-là. L'approbation nationale d'un ETF Bitcoin au comptant n'a pas encore été confirmée. La réforme marque néanmoins le mouvement le plus clair du Japon vers l'intégration des cryptomonnaies dans la finance traditionnelle.